[汽車之家 深評(píng)] 每年的11月，電商消費(fèi)旺季。這一次，特斯拉也來蹭個(gè)熱點(diǎn)，11月1日，特斯拉推出了一項(xiàng)零首付的全新金融服務(wù)，該業(yè)務(wù)屬于融資租賃范疇，但僅僅持續(xù)3天就取消了。
融資租賃是業(yè)界普遍認(rèn)同的“存量利器”，可最大限度的降低購車門檻，以輔助車企提高市場(chǎng)占有率。在近年來融資租賃業(yè)務(wù)幾度沉寂之時(shí)，特斯拉的這輪“攻勢(shì)”帶來了什么？又出現(xiàn)了什么問題？
據(jù)特斯拉官方信息顯示，這項(xiàng)全新金融服務(wù)屬于融資租賃范疇，消費(fèi)者購入目標(biāo)車型時(shí)，可使用特斯拉自營(yíng)融資租賃產(chǎn)品，以最低0首付，通過1-5年期不等的租期，每月支付一定的租金取得該車輛的使用權(quán)。待租期屆滿，符合雙方約定后，可辦理車輛所有權(quán)轉(zhuǎn)讓。
特斯拉在宣傳中表示，該融資租賃產(chǎn)品沒有中間環(huán)節(jié)，辦理手續(xù)比市面上現(xiàn)有的融資類購車產(chǎn)品更精簡(jiǎn)，資產(chǎn)信譽(yù)良好的優(yōu)質(zhì)客戶僅需提供身份證及駕照即可辦理。另外，比起其他融資類產(chǎn)品，特斯拉融資租賃業(yè)務(wù)可實(shí)現(xiàn)簽約及購車，還可提前繳納剩余期租金，方便所有權(quán)轉(zhuǎn)讓。
但是，該業(yè)務(wù)僅持續(xù)三天。11月4日，特斯拉品牌部門相關(guān)人士表示，面對(duì)短時(shí)間內(nèi)訂單激增，特斯拉0首付融資租賃業(yè)務(wù)已調(diào)整為最低10%首付及20%-50%不等的5檔保證金選項(xiàng)。對(duì)于此前已經(jīng)確定的0首付訂單不受此調(diào)整影響。
按照特斯拉給出的0首付融資方案來看，依據(jù)當(dāng)時(shí)售價(jià)23.59萬元（補(bǔ)貼后）的Model 3標(biāo)準(zhǔn)續(xù)航升級(jí)版車型計(jì)算，最低月租為4718元，租賃期限為60個(gè)約定周期（即5年）。
至11月7日，特斯拉的融資租賃產(chǎn)品再度提高門檻。兩款入門車型Model 3標(biāo)準(zhǔn)續(xù)航升級(jí)版與Model Y標(biāo)準(zhǔn)續(xù)航后驅(qū)版（補(bǔ)貼后售價(jià)27.6萬元）被移除，其他車輛仍可選擇最低保證金為車價(jià)10%的標(biāo)準(zhǔn)融資租賃；另外可選保證金為車價(jià)50%的50-50彈性融資租賃、保證金為車價(jià)20%以上的36期彈性融資租賃及60期彈性融資租賃。
而就在前幾日，Model 3的起步價(jià)格已經(jīng)漲至25.5652萬元，該款車型仍不提供融資租賃服務(wù)。目前官網(wǎng)可選融資租賃的Model 3為33.99萬元的Performance高性能版。
在汽車銷售經(jīng)營(yíng)者長(zhǎng)劍看來，特斯拉的價(jià)格隨市場(chǎng)成本波動(dòng)，而其融租變動(dòng)如此頻繁，實(shí)際上是為了保障車主交付體驗(yàn)，保障合理的交車預(yù)期。
特斯拉的融資租賃怎樣實(shí)現(xiàn)？
特斯拉此次推出的汽車融資租賃并不新鮮，最早誕生于歐美市場(chǎng)。時(shí)至今日，歐美部分地區(qū)約30%左右的車輛是通過這種形式銷售。國(guó)內(nèi)該領(lǐng)域起步較晚，可追溯的規(guī)模化交易起步于2016年。
和傳統(tǒng)購車貸款一樣，融資租賃購車以延長(zhǎng)車主購車周期為代價(jià)，車主后取得車輛所有權(quán)的車輛買賣行為。傳統(tǒng)購車貸款不是全額信貸，因此買方需繳納一定的首付為前提條件，個(gè)人自用購車首付金額最低為車價(jià)的15%；融租則是一款全額信貸產(chǎn)品，它所針對(duì)價(jià)款為標(biāo)的物的全部，因此車輛的保險(xiǎn)、物流費(fèi)、衍生附加費(fèi)均可涵蓋其中。
此后60期內(nèi)，承租人按照雙方約定按期繳納租金，并自行承擔(dān)車輛的保養(yǎng)及其他使用費(fèi)用。特斯拉融租產(chǎn)品在出租階段將車輛的產(chǎn)證與行駛證均記為承租人（車主）名下，雙方領(lǐng)附一份關(guān)于車輛所有權(quán)的協(xié)議。在承租人在連續(xù)繳納60個(gè)月租金且滿足雙方約定的各項(xiàng)條件后，車輛所有權(quán)在形式與實(shí)際意義上才完全歸承租人所有。
融租聚焦在租，車抵貸聚焦在貸。融租產(chǎn)品的信用保證在于車輛所有權(quán)本身。這意味著，在融租流程的租期過程中，雖然特斯拉將產(chǎn)證與行駛證同時(shí)登記在車主本人名下，特斯拉為了控制車輛歸屬，需要一份協(xié)議掌控車輛所有權(quán)。
從流程來看，特斯拉融租產(chǎn)品避免了手續(xù)登記過程中所有權(quán)發(fā)生兩次轉(zhuǎn)移，成為形式上的二手車，相較于一些市面上其他融租產(chǎn)品，具有一定的形式優(yōu)勢(shì)。而市面上多數(shù)融租產(chǎn)品，租賃期間車輛所有權(quán)直接登記在第三方租賃公司手中，在車主滿租獲得所有權(quán)之前，車輛已經(jīng)發(fā)生一次所有權(quán)變更。
融資租賃的購車總價(jià)高于傳統(tǒng)車貸
從特斯拉為主體的出租人的利益來看，可以提升交易規(guī)模，擴(kuò)大市場(chǎng)占有率；其次，“融物”相比貸款中的“抵押物”來說，能讓企業(yè)在資金上更靈活，杜絕汽車金融領(lǐng)域“明借暗挪”的交易亂象；“融物”在整個(gè)租賃階段所有權(quán)被關(guān)聯(lián)出租方取得或掌控，對(duì)物的控制手段遠(yuǎn)高于車抵貸。
對(duì)于有著用車需求的消費(fèi)者（承租人）而言，因其有著低于傳統(tǒng)購車貸款的首筆費(fèi)用優(yōu)勢(shì)，強(qiáng)化了剛需的使用性能，可將購車門檻降至“0”；市面上常見的融租年限最多為5年，約占車輛最佳使用壽命的75%左右，租賃期間消費(fèi)者不再需要該車時(shí)，只需將車退回即可中止雙方合約。
但消費(fèi)者在享受融租帶來的種種便利時(shí)，還承擔(dān)著相比起傳統(tǒng)車貸更多的后期租賃資金壓力。
『Model 3 Performance高性能全輪驅(qū)動(dòng)版』
以特斯拉官網(wǎng)售價(jià)33.99萬的Model 3 Performance高性能版轎車為例，必要花費(fèi)+商業(yè)保險(xiǎn)按10000元計(jì)算，全款購車約為35萬元。
若消費(fèi)者采用首付30%，5年（60月）還款期限的購車貸款購車，按貸款利率4.75%計(jì)算，購車總價(jià)約為37.97萬元。比起全款購車，車主需多承擔(dān)近3萬元的費(fèi)用。
若要采用特斯拉給出的30%保證金、60期的標(biāo)準(zhǔn)融資租賃來計(jì)算。消費(fèi)者仍需支付購車必要花費(fèi)+商業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)生的10000元。該車融資總額約為237930元，每月租金約為4759元，共計(jì)60期，支付總價(jià)約為39.75萬元。
特斯拉的融租產(chǎn)品總價(jià)高于傳統(tǒng)車貸1.8萬元左右。
對(duì)于融租產(chǎn)品價(jià)格高于傳統(tǒng)車貸這一現(xiàn)象，長(zhǎng)劍結(jié)合融租企業(yè)的運(yùn)行成本給出了這樣的解釋。
融租產(chǎn)品是以車輛所有權(quán)為主，信用為輔來保障借款安全；傳統(tǒng)車抵貸是以車主信用為主，所有權(quán)為輔來保障貸款安全。簡(jiǎn)單的理解，就是用融租公司的自有資金幫助無法激活市面常見低首付購車貸款的車主實(shí)現(xiàn)購車。其中的資金差，為車主提供了服務(wù)，而這筆高出傳統(tǒng)車貸的費(fèi)用，可理解為為購車交易提供的擔(dān)保服務(wù)費(fèi)。這正是融租產(chǎn)品總價(jià)相對(duì)較高的根本所在。
融資租賃并非“極樂凈土”
融資租賃與其他金融產(chǎn)品相似，自誕生之日起就面臨著各種各樣的糾紛。據(jù)一份關(guān)于汽車融資租賃的調(diào)查報(bào)告顯示，在1061個(gè)融租糾紛已決案件中，90%以上是因承租人支付了首期租金及部分租金后，未繼續(xù)向出租人即融資租賃公司支付租金發(fā)生的訴訟。
長(zhǎng)劍表示，融資租賃的糾紛主要來源于消費(fèi)者將融資租賃與車抵貸概念混淆，以至于陷入“買車與租車的困境中”。兩者雖都是以“購買新車”為目的，但多數(shù)融資租賃的交易形式是二手車交易，且在租賃期內(nèi)，車輛所有權(quán)并不屬于消費(fèi)者，這就導(dǎo)致了車輛租賃期內(nèi)存在所有權(quán)方面的糾紛，也造成了消費(fèi)者“明明買的是新車，過戶時(shí)是二手車”的質(zhì)疑。
融資租賃不同于傳統(tǒng)車貸的一點(diǎn)在于還款時(shí)間。后者賬單往往在每期期末結(jié)算，對(duì)于短期內(nèi)無力償還的訂單存在一定的寬限時(shí)間，若寬限期后貸款人仍不履行還款義務(wù)，出借方才可采用保全措施；融資租賃雖存在一定的租金寬限期，但該期限相對(duì)較短，又因租賃期間車輛所有權(quán)本就不屬于車主。因此，收車相比于車貸方就會(huì)容易很多。
長(zhǎng)劍認(rèn)為，經(jīng)營(yíng)者的收車行為需要相當(dāng)謹(jǐn)慎。通常融租公司會(huì)委托第三方公司進(jìn)行收車，在實(shí)際回收過程中，部分第三方公司為了完成業(yè)績(jī)使用跟蹤、威脅、搶奪車輛等方式，將原本的合法行為推到“暴利收車”的違法境地。不僅將合法業(yè)務(wù)陷于被動(dòng)，同時(shí)還貶損了行業(yè)整體形象。
2020年5月26日，銀保監(jiān)會(huì)頒布實(shí)施《融資租賃公司監(jiān)督管理暫行辦法》。2021年3月9日，廣東省地方金融監(jiān)督管理局結(jié)合《辦法》的相關(guān)規(guī)定，印發(fā)了《關(guān)于規(guī)范融資租賃公司汽車融資租賃業(yè)務(wù)的通知》，明確融租公司不得以車輛售后回租或其他形式變相開展個(gè)人抵押貸款業(yè)務(wù)等要求；6月21日，廈門市地方金融監(jiān)督管理局根據(jù)《辦法》等相關(guān)文件，結(jié)合地方特色發(fā)布了《廈門市地方金融監(jiān)督管理局關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范汽車融資租賃業(yè)務(wù)的通知》，再次強(qiáng)調(diào)了地方監(jiān)管的力度。
對(duì)于特斯拉在華開展的融資租賃業(yè)務(wù)的前景，車商徐國(guó)利認(rèn)為相對(duì)可觀。一方面，特斯拉融租產(chǎn)品的首購費(fèi)用具有優(yōu)勢(shì)，行業(yè)龍頭企業(yè)的定價(jià)可起到引領(lǐng)規(guī)范作用；另一方面，特斯拉購車流程相對(duì)透明，有助于消除消費(fèi)者購車誤區(qū)。
徐國(guó)利特別提醒，融資租賃產(chǎn)品的條款并非特別簡(jiǎn)單。消費(fèi)者應(yīng)結(jié)合自身需求，充分了解各項(xiàng)產(chǎn)品細(xì)則后再做決定，才能從根本上杜絕融資租賃產(chǎn)品帶來的各種弊端。（文/汽車之家行業(yè)評(píng)論員 黑船來航）
