[汽車之家行業] 從2017年到2019年，國內車市經歷了前所未有的三連降，高歌猛進的增長時代暫時宣告結束,中國汽車市場已經進入了存量時代。區域經濟發展水平的不平衡，也帶來了汽車消費結構的不平衡，市場未來還是會繼續增長的，只不過增長將以分化的形式展開，表現為區域的分化、品牌的分化，以及車型級別的分化。草蛇灰線，伏脈千里，盤點2019年的車市將為我們判斷未來的市場走勢有所啟發。
本期產業透視為您帶來的是“2019車市年度報告”的第一篇，重點聚焦市場基本面、區域消費動向、品牌市場格局，以及車市與經濟發展水平的關系。
核心內容速覽：
1、國內車市連續三年負增長，意味著快速擴張期的結束，短期內上行壓力增大；
2、經濟發展水平決定了汽車消費的增長水平，基于經濟基本面的預期是影響未來車市走勢的關鍵因素；
3、在存量時代，一二線城市的增長將主要來自增購換購，會帶動高端品牌的增長；而后線城市靠新購，但受區域經濟水平影響，增速會比較緩慢；
4、合資品牌對中國品牌帶來的競爭壓力繼續擴大，日系德系都逆市上揚，豪華品牌也走出了逆勢而動的曲線，不同消費人群對價格敏感度不同；
5、2020年，新能源車市樂觀度繼續降低，整體車市在上半年大概率會繼續下行調整，但長期依然看好。
說明：本文中的銷量數據，除特別說明外，都是交強險上險數據。
◆連續三年下滑，快速擴張期結束
交強險數據顯示，2019年，包括進口和國產在內，中國市場合計銷售乘用車2166萬輛，較2018年減少3.69%，跌幅較2018年的5.93%收窄2.2個百分點，至此，中國車市已經連續三年下滑。受宏觀經濟周期性下行、居民預期悲觀甚至消費能力下降的影響，汽車作為大宗消費品，在消費序列中會被后置。未來的走向，主要還是看經濟基本面的表現，以及居民的收入預期，從目前情況看，至少在2020年的上半年，車市向上的可能性不大。
經濟基本面是對汽車消費影響最大的因素。2015年開始，國內GDP總量的同比增速持續低于7%，2018年和2019年，國內經濟更是出現近三十年來的低增長水平，同期國內汽車銷量也進入負增長通道。伴隨著人均GDP增速的減緩，國內汽車市場的上一個快速擴張期到2016年已經基本結束，未來汽車市場增長的兩個點：首次購買新車和換購/增購，都有賴于預期收入的樂觀程度、居民消費水平乃至消費信心的增長。
2019年，國內GDP總量同比增長6.1%，人均GDP同比增長5.8%。下半年，受國際、國內經濟環境變化的影響，總體GDP的同比增速只有6%，而上半年的增速有6.3%。相應地，汽車消費在下半年的表現也較上半年為差：上半年銷量同比增長了1.9%，而下半年則同比大幅減少9.1%，汽車消費與經濟基本面的表現不可不謂休戚相關。
到2019年末，我國的汽車保有量是2.6億輛，千人汽車保有量186輛，相當于日本1978年和韓國2001年的水平，再考慮到國內居民的汽車消費實際和城鎮化水平，國內汽車整體市場總量未來還是要繼續增長的，只是增速沒有那么快。2019年，我國人均GDP超過了10000美元，這意味著居民消費結構將升級，如果區域經濟不平衡的現象得到持續改善，汽車的新增消費將成為市場的關鍵增長極。而這部分消費的增長，起碼在2020年的上半年還難以釋放。
◆區域消費持續分化，中國品牌上行承壓
區域經濟水平的不平衡，影響到汽車消費區域結構的不平衡。中國汽車消費的主流區域市場還是一級城市和二級城市，這兩類區域在2019年的消費比重合計有43%；三級城市和四級城市的消費比重合計34%，而六級城市的消費量只占8%。
相對而言，一二級城市的首次汽車消費達成比例已經比較高了，未來增長將主要來自增購和換購。2019年，一級城市的汽車銷量同比降幅只有0.6%，是所有區域中降幅最低的，二級城市汽車銷量同比減少2.6%，也低于整體汽車市場的跌幅，揭示了經濟水平與消費水平的正相關。而三、四、五、六級城市的降幅都較整體市場為深，這類城市的汽車市場增長潛力主要來自首次新車購買，去年國家啟動了“汽車下鄉”等激勵措施，從目前結果看，增量效應并不明顯。
買什么車？這永遠是一個問題。從各類區域市場的品牌占有率來看，中國品牌車還是較高的。不過，在一級和二級城市，德系和日系車的占有率基本接近1/3，與中國品牌車占比相當，一級城市中市場份額最高的是德系車。在四五六級城市中，中國品牌的占比更高，且越是后線城市這一比值越大。不得不提的是，德系車和日系車也在通過部分車型進行消費區域下沉，實際結果如何呢？
2015年之前，日系車和德系車在四五六級城市的市場占有率的確是在逐年上升的，但是2015年以后，又呈下滑之勢，而中國品牌在這些區域的占有率開始走高。2016年是中國品牌市場份額大幅提升的關鍵之年，主要得益于小型SUV、緊湊型SUV以及微面和緊湊型MPV等車型的銷量大幅增長。比如，2016年中國品牌在緊湊型SUV細分市場的占有率達到了60%；2016年包括微面在內，中國品牌MPV在六級城市市場的年增長率達到84%。
通過在SUV和經濟適用MPV市場的先機獲取，中國品牌以5-10萬元價格區間的產品在四五六線城市實現了超越。不過，在10-15萬元以及15萬元以上價格區間，中國品牌的競爭力還有待于進一步增強，日系和德系在2019年整體下行的車市中雙雙走出了向上的行情，對中國品牌“秀了肌肉”，中國品牌則“受傷較重”。
未來，車市的區域分化競爭還將持續加劇，表現為一級城市受限行和基礎設施的影響，新增購車受抑制而以換購為主，是豪華品牌和高端車型的角力場；二級三級城市的消費升級將推動增購換購的增長，加上部分尚未釋放的新購需求，會成為合資品牌和中國品牌的競爭重鎮；四五六級城市則以新購為主，經濟適用車型和低端車型將在此交鋒。
